關羽亦深知他已無退路，唯一可以求生之路，便是重奪荊州，他於是下令三軍日夜兼程，回救荊州。
呂蒙卻派軍沿途突擊，三番數次的衝擊，令荊州軍殘存的一點戰意亦失去了。因此未到荊州，距荊州南郡尚有近百里，關羽所統的荊州軍，便或逃或散，十去其七，僅剩不到一萬兵力。
再前過二十里，又被呂蒙率大軍發起猛烈攻擊，荊州軍已十分疲睏，將不能鬥，士不能戰，近萬兵力，一下子又被消滅大半，剩下的已不足千人了。
關羽仍卻繼續向荊州南郡進擊。關平向關羽哭告道：「父親啊，勢危矣……南郡駐有東吳的重兵猛將，我軍剩下不到千人，趕去南郡不過是白白送死而已。」
關羽已有點英雄末路的感覺，他長歎一聲道：「那麼我要怎麼辦呀？」
關平道：「東南面三十里，尚有一座麥城，未被吳軍攻佔，不如先到麥城暫駐，以待救兵。」
關羽眼見入川關口夷陵，已被陸遜重兵堵住，既不能進，亦不能出，深知蜀軍已不能及時趕到救援。他不禁長歎道：「我如虎落平原，被東吳惡犬所欺呀……便依你之見，先到麥暫駐吧。」
關羽率不到千人的殘兵，進入麥城，下令兵士四面堅守，一面向距麥城最近的上庸關劉封、孟達二將求救。
不料劉封卻因與關羽有私怨，拒絕派兵援救。在等待劉封的救兵時，呂蒙的大軍已殺到，將麥城重重圍困。
關羽率軍堅守了數日，麥城內的糧草已耗盡了。
關羽仍卻堅守到最後一口氣，他就連右臂的箭傷復發也不理，決計與麥城共存亡了。
就在此時，一直緊隨關羽左右護衛的蕭侯儀和諸葛慧，奔來見關羽。蕭侯儀向關羽道：「關將軍，目下之勢，已非負氣呈勇之時，我為你殺出一條血路，再護你入川。」
關羽道：「我大意失荊州，有何顏面見兄長呢？……倒不如留在麥城，與荊州最後一塊地土共存亡罷了。」
諸葛慧尖聲道：「不對啊關將軍，你老沒想到，關將軍你的生命，關乎蜀川的安危嗎？」
關羽奇道：「我已失荊州，死不足借，為甚還會危及蜀川？」
諸葛慧道：「關將軍與劉皇叔桃園結義，誓同生死；關將軍若亡，劉皇叔必傾舉國之兵，進攻東吳，為關將軍你復仇；而曹操又正在北面按重兵而不動，目的正是坐山觀虎鬥埃待孫、劉兩家俱傷之際，曹操必出兵攻打蜀川、江東，則吳、蜀同危矣。」
關羽一聽，作聲不得，好一會，他才感慨的說：「諸葛姑娘……我方寸正亂，你甚有見地，一切便依你之計而行吧……哎，若你二哥孔明先生在此，我又豈會落得今日如此絕境……」蕭侯儀忙道：「關將軍不可再猶豫，只要安全入得蜀川，會見諸葛大哥，再統帥精兵，必可重奪荊州！關將軍快披掛上馬，我蕭侯儀捨命不要，亦必保將軍你殺出重圍……
且我已探悉，東吳軍三圍困，故意空出北門，必是誘將軍出北門。
我們只好將計就計，從北門殺出。」
關平驚道：「東吳軍故意空出北門，必然有重兵，若從北門出，豈非正中東吳的圈套嗎？」諸葛慧道：「不然，呂蒙雖有奸計，但我等亦正好加以利用。由一位將領，假扮關將軍，乘夜從北門殺出，東吳軍以為關將軍中計，對其餘三門必不加防備，關將軍便可趁機從西門殺出，直奔蜀川山路小徑。」
關平驚喜道：「此計雖好，但父帥形像，東吳軍將土十分熟悉，別的不說，單憑父帥的那一套青龍偃月刀法，便決難瞞騙過東吳軍了……而且假扮之人，必被東吳軍重點圍攻，若不能一段長時間，怎能令東吳軍信服？再者假扮之人亦必九死一生，決無逃生伏存之理，誰有此能耐及勇氣呢？」關平一頓，又長歎一聲道：「我關平若有此能耐，早就替代父帥赴死矣……」諸葛慧道：「關小將放心，我和師哥已有合適入選了。」
關平猛然醒悟，驚喜道：「是啊，當世中除父帥外，善使青龍偃月刀法的，還有蕭兄弟啊！且蕭兄弟神功蓋世，大有父帥的威儀，只須略加裝扮，夜中必可瞞過東吳軍的耳目……
但如此一來，蕭兄弟必成東吳軍萬箭之的，豈有倖存之理？」
蕭侯儀慨然說道：「關將軍視我如弟如徒，授我絕世刀法，我正好在此時此刻施展出來，用以挽救關將軍的生命，就算赴湯蹈火，我蕭侯儀亦義無反顧。」
關羽見狀，不由虎目含淚，他緊握蕭侯儀的手道：「蕭兄弟，你為我關羽捨生忘死，我已欠了你兩次救命之情，怎忍坐視你再為我捨命？」
蕭侯儀決然道：「關將軍不必介意，我此舉並非為將軍你一人，而是為保將軍和諸葛大哥等千辛萬苦創立的蜀漢基業，因此我決赴此險難，雖死猶生。」
關羽虎目淚光閃動，他也再無異議。當即命周倉取來青龍偃月刀，親手授給蕭侯儀，慨然說道：「蕭兄弟！此刀今日傳授於你，無論生死，你均是日後的此刀主人……願你代關羽實踐我未了之志。」
關羽說罷，又吩咐擺上香案，與蕭侯儀執手跪拜天地，正式結拜為異姓兄弟。關羽年長為兄，蕭侯儀為弟，關平年長於蕭侯儀，反要拜蕭侯儀為叔父。但關平卻十分樂意，因為蕭侯儀此行九死一生，他待關羽的情義，猶勝於他這位義子。
關羽又決然對蕭侯儀道：「義弟執我的刀，亦即關羽臨世。你從北門殺出，須有重兵跟隨。城中之兵，我僅留下三十親兵足矣，其餘千人大軍，便亦由義弟統領！出城之後，不可再回頭，只當奮勇衝殺，令東吳軍不敢輕視我關羽之名。」
他也不理蕭侯儀是否答應，又向諸葛慧道：「諸葛姑娘宜跟隨義弟出北門，須勢作男裝，免被東吳兵識破你的身份，他日見到孔明先生，代我向他拜告：我有違他所留下東和孫權、北拒曹操的八字真言，大意已失荊州，我悔之莫及矣！為補我過失，已為蜀漢保存另一位關羽，代我實踐我未了之志……事不宜遲，我們各自準備突圍而出吧.」蕭侯儀、諸葛慧二人見關羽意態決然，在此緊急時刻，也不及細思他的用意，只好各自準備去了。
到當晚的二更時分，麥城北門突然洞開，一位赤面長髮。
手執青龍偃月刀，騎千里赤免馬的將軍，率近千精騎，風馳電掣般殺出城外。
起初十里路上，並無阻截，但到十里時，在山口突然戰鼓轟嗚，東吳大將丁奉、徐盛率二大軍，殺了出來，將赤面長髮的將軍團團圍困住了。
赤面長髮將軍渾然不懼，他與身邊的一位十分俊俏的少年將領一道率一千精騎，英勇衝殺，所向披靡。丁奉、徐盛所率的近萬大軍，竟然漸漸不支，包圍圈被衝開一個缺口了。
丁奉、徐盛兩將，越戰越心驚，暗道：關羽已受箭傷，怎還如此神勇，比昔日更厲害呢……就在此時，東吳軍背後，突然馳來一匹快馬，向丁奉、徐盛大叫道：「呂蒙將軍有令，南門又有另一位關羽殺出，自稱他才是真關羽，令北門我軍率兵堵截南門關羽，不得有違。」
丁奉駭然道：「北門關羽如此厲害，怎地又殺出另一位南門關羽？」
徐盛道：「眼前關羽比昔日的更厲害，我已感懷疑，關羽已受箭傷，怎地仍如獲神助，顯然此關羽是假，南門關羽才是真……」丁奉亦猛然醒悟，卻更駭然道：「不錯！此關羽似曾相識，他的青龍偃月刀法，比關羽有過之而無不及，不正是當日，陸口宴會上的關羽侍從蕭侯儀嗎……此人神功蓋世，我等萬萬不可輕敵。」
徐盛當日亦領教過那位蕭侯儀的厲害，當時蕭侯儀若殺他，他徐盛只怕早已死過十次了……徐盛不禁亦倒抽一口寒氣，忙道：「此人決計不可力敵！他既然並非真關羽，呂將軍又有令，不如且分兵前去南門追殺關羽為妙……」丁奉心有餘悸，亦正有此意，當下盯徐兩將，竟不敢與眼前的這位赤面長髮將軍碰面，各率二千兵力，悄悄退出包圍圈，轉奪麥城南門去了。
這位赤面長髮將軍所受的壓力，因而大減，東吳軍誰也不敢與他正面相觸，他的赤兔馬所到之處，東吳兵便如潮水退後，不到半個時辰，競被赤面長髮將軍所統的一千精騎，衝出東吳軍的包圍圈了。
從南門殺出的，果然是真正的關羽。關羽待蕭侯儀殺出北門，便率三十名新兵，打出「關」字旗號，與關平一道殺出。
周倉則率一百兵士，留守麥城。
剛殺出南門，關羽便令新兵大喊道：「關雲長在此！教呂蒙奸賊速來受死……」關平大驚道：「父親如此張揚，豈能生出重圍？有違叔父侯儀相救的一番苦心埃」關羽慨然說道：「我老了，生存在世，亦再無復當年之勇。
且我大意失荊州，有何面目見兄長？有何顏面對孔明先生？但義弟年少有為，尤勝當年的關羽，我已有他代我現世，實踐我未意之志，我雖死又有何憾呢？……平兒，你若欲逃生，可先自奔出，我為你阻擋追兵。」
關平哭道：「父師既已決心赴死，平兒又怎會獨生？便讓我留在父師身邊，為保叔父侯儀殺出重圍，盡最後一分餘力吧。」
關羽和關平父子二人，與數萬東吳軍血戰，從二更時分，打到天明，三十名新兵已全部血戰而死。關羽和關平亦身受多處刀傷，血流披面，仍拚死奮戰。進到耗盡最後一絲戰力，吐出最後一口氣，才突然挺立馬上不動，壯烈逝去……東吳兵將關羽、關平父子二人的死身獻於呂蒙的賬前。
呂蒙見關羽屹立不倒，他深恨關羽佔據荊州多年，令他這位荊州太守的官位有名無實，便冷笑道：「關羽！你死後尚不肯向我呂蒙拜倒麼？我偏要令你身首不存。」
呂蒙說罷，親執利劍，向關羽的人頭揮去，關羽的人頭應聲而落，關羽的脖子腔中，噴出一股赤色的煙氣，呼地將呂蒙罩祝呂蒙立刻大叫一聲，昏倒地上，再也不醒。從將見狀大驚，慌忙將呂蒙抬入後來趕到的孫權帳中，向孫權告急。
孫權大驚，向呂蒙細視，呂蒙忽然躍身而起，揪住孫權的衣領，厲聲大叫道：「碧眼小兒！認得我關雲長麼？」
眾將見了大駭，慌忙搶進救孫權。呂蒙一手將孫權推倒地上，大步走到孫權帥位上，端然而坐，一面掀發大喝道：「呂蒙，你為報私怨，搶奪荊州，好當你的荊州太守，競勾結曹操，使奸計壞我北伐漢賊大業，我好恨，生不能殺你，死亦必以赤龍煞氣取你生命……」
孫權一聽「赤龍煞氣」四字，猛地意起他不久前的夢境，確證關羽果然是以刀劈孫氏祖墓之人，但關羽不知底細，不但不能克滅孫氏龍氣，反被他的赤龍煞氣所侵，行事魯莽，才有此敗之厄運……不料此時他體內的赤龍煞氣，又因呂蒙斬其首級，由脖腔噴出，侵襲呂蒙……孫權知不可硬抗，慌忙跪拜在地。帳中東吳將士，亦慌亂地跪拜叩頭。
帥座上的呂蒙，此時才傲然大笑三聲，然後七孔噴血，倒地而死，呂蒙既死，東吳中其他將士倒平安無恙，孫權這才明白，關羽雖死，其英魂依然恩怨分明。他並非因失荊州而恨，而只恨呂蒙因私人之利，奪取荊州，才取他生命。若呂蒙是出於公心，為國盡忠而戰，他便必可保無恙了……孫權不由感歎不已。
不久有快馬來報，說留守麥城的周倉，因見關羽父子已遇害，亦自刎而死。麥城不費一兵一卒，亦被取占。
孫權見周倉以死殉主，心中不由備添感慨。他不得不承認，關羽雖然失了荊州，兵敗身亡，但他的確是一位忠肝義膽的英雄之士，他一旦亡逝，當世便再尋不出另一位關雲長了……孫權感歎之際，有人入報，說張昭自江東趕來求見。孫權請張昭進帳，詢問張昭為什麼匆匆而來。
張昭恃是兩朝老臣，說話毫不客氣：「主公有失策之處埃」孫權正為重奪荊州而興奮，聞張昭如此說話，不禁有點不悅，沉聲道：「孤有何失策之處？」
張昭道：「如今雖然重奪荊州，但關羽父子死在東吳之手，東吳奇禍必至！關羽與劉備桃園結義，誓同生死，關羽被殺，劉備、張飛豈有不為他報仇之理。劉備已據有兩川之地，雄兵數十萬，更有諸葛亮之謀，張、黃、馬、趙四勇，劉備若舉傾國之兵，攻打東吳，主公試問能抵擋得了麼？」孫權一聽，吃驚道：「果然如此，我尚未慮及此事呀……如今江東有危，我該怎麼辦呢？」
張昭微笑道：「主公放心，我來此已有萬全之策了。」
孫權忙道：「子布有何妙策？」
張昭神秘的一笑，道：「我聽說呂蒙因斬關羽人頭，至受其煞氣所侵，死於非命未知是否如此？」
孫權道：「孤正思想此怪事，尚未敢下判斷。」
張昭道：「這怪異之事，寧可信其有，不可信其無，而劉備若攻打東吳，必先聯合曹操，曹、劉聯軍攻吳，則吳必危也。
因此可將關羽的人頭，派人呈送曹操。一來讓曹操感受關羽之煞氣，折其壽數，二來向劉備暗示，關羽之死，乃受曹操主使，如此一來，劉備必深恨曹操，不攻吳而轉攻曹，我便可坐山觀虎相鬥，再從中取利而行。此乃一石二烏之計。」
孫權想了想，不由喜道：「子布此計甚妙，孤決依此行事。」
此時曹操已從襄樊返回洛陽，視察新建的王宮更始殿。
司馬懿是督建更始殿之人，跟隨曹操入洛陽。
不久曹操即聞報，關雲長已被東吳殺害，曹操尚半信半疑。稍後又忽報東吳差人將關羽的人頭送來邀功，曹操大喜道：「雲長已逝，我將安寢無憂了。」他吩咐立刻接見東吳使者。
但東吳使者未進，司馬懿卻立刻對曹操道：「主公切勿上當，此乃東吳嫁禍之毒計埃」曹操道：「東吳有何毒計？」
司馬懿道：「關羽是劉備的結拜兄弟，誓同生死，關羽被害，劉備必傾力為他復仇，東吳害怕的正是此點，孫權將關羽人頭送給主公，表面上是向主公示好，但實際上卻猶如向劉備示意，東吳之所以殺關羽，全是主公的主意。劉備必遷怒主公，不攻吳而攻魏，孫權卻便又從中圖利。」
曹操恍然大悟，忙道：「仲達所慮甚是，我如何善後才好？」
司馬懿道：「待關羽人頭送至，主公勿露喜色，更以大臣之禮，厚葬關羽，如此則有如向劉備示意，主公並無殺害關羽之意，罪魁禍首乃東吳孫權。劉備既失荊州於東吳，又與孫權有殺弟之仇，他還會不傾舉國之力，進攻東吳嗎？主公大可坐觀其鬥，蜀勝則攻吳，吳勝則攻蜀，孫、劉各去其一，餘者亦不長矣。」
曹操不由大喜道：「仲達所議極佳！我當以此而行便是。」
曹操於是下令召東吳使者進見，東吳使者拜見曹操，獻上內盛關羽人頭的木盒。
曹操接過木盒，雖然司馬懿吩咐他不可露喜色，但曹操素來對關羽又畏又敬，此時眼見他人頭已在手上，竟按捺不住，打開木盒，只見盒內關羽神色未變，一如平日的威儀。
曹操不由悄悄偷笑道：「雲長！一別數載，不料卻於盒內與人相見。」
曹操話音未落，木盒中的關羽人頭，忽地鬚眉揚動，口部一張，一股赤氣猛地噴了出來，直衝入曹操的口鼻中去……曹操但感心胸如遭電擊，大叫一聲，昏倒座上。
司馬懿不由大驚，他一面下令東吳使者退出，一面召宮中御醫急救。
好一會，曹操才悠悠醒來，仍心有餘悸，向司馬懿道：「關雲長非凡間之將，乃天神一類人物呀。」司馬懿趁機又將東吳使者口中獲得的訊息，關羽如何令呂蒙當場橫死之事，告知曹操。
曹操更感惶恐，但感頭痛頑疾又忽地加重。他心中已確然相信。關羽的確是天神臨世了。他下令以王侯之札，厚葬關羽，又追封關羽為荊州王，更率百官親自拜祭，極盡崇敬哀榮。
曹操辦妥這一切，這才稍稍心安。他的內心深處，倒並非出於害怕劉備向他復仇進攻，因為劉備已失荊州，南面中原防線重鎮襄陽、樊城他已委派徐晃負責，再次出現襄樊之危的可能性已甚少，而劉備若從西川向曹魏進攻，對曹操的威脅並不太大，曹操厚葬關羽，多半是他內心對關羽死後顯靈的恐懼。
不過，曹操雖然厚葬了關羽，但自他目睹關羽人頭顯靈的這一刻起，他的頭痛頑疾便逐漸加重了，以至令他逐鹿爭雄、平定天下的雄心亦大為消退。
就在關羽遇害的當天晚上，在蜀川成都漢中王府的劉備，忽感神思一陣恍惚，伏案而睡。朦朧間，但見臥室中忽起一陣冷風，案上***忽暗，隨而見一人影，惶惶然地立於燈下。
劉備奇道：「你是誰？深夜至此有何急事？」
人影不答，劉備驚奇，一躍而起，仔細審視，原來隱約是關羽的身影，在燈下飄忽閃避。
劉備大驚道：「賢弟！夜深至此，必有急務，我與你情同手足，為甚迴避？」
人影晃了晃，終於隱約發聲道：「兄長陽氣仍盛，小弟不敢相觸。」
劉備更感駭然，急道：「雲長！為甚競怕我的陽氣？」
人影道：「我與兄長陰陽相隔，已不能再聚首了。」
劉備駭然道：「怎會如此？」
人影道：「我的真身已不存，特來向兄長訣別。更有一事相囑。」
劉備惶然道：「雲長好端端的正建奇功，為甚卻說這等凶險之言？」
人影並不作答，忽爾又向劉備俯拜道：「我的真身雖滅，但形神將附於我新結拜的義弟身上，兄長見我義弟即如見我的化身……我弟忠肝義膽、智勇雙全，比我的功力有過之而無不及，必可為我實踐復漢的未竟之志……望兄長善加照應我弟……」劉備又慌又奇，忙道：「雲長，你的義弟即我的義弟，為甚盡說此等客氣話呢？」
人影亦不答，晃了一晃，便不見了。
劉備猛地驚醒，原來是南柯一夢。他不由一陣冷汗直冒，十分擔憂荊州關羽的安危。
同一時間，在丞相府中的孔明，正在燈下批文件。忽地，東面天際，有一斗大之星，劃過天際，落於荊、楚之地。
孔明目觀此天象，微一沉吟，即拋筆長歎道：「哎！荊州關雲長果然危險……」孔明思忖間，丞相府的親兵已匆匆入報，說孔明的胞妹和她的師兄，騎千里赤兔馬，已從荊州趕回；兩人渾身浴血，神色十色惶恐。
孔明一聽，心中不由一凜，他慌忙奔了出來。一看果然是諸葛慧和笑猴兒，孔明此時尚未知笑猴兒已改名為蕭侯儀，只見倆人鮮血披面，身旁的赤兔馬亦大口喘氣，顯然已連續飛奔近千里路了。
諸葛慧和蕭侯儀見到孔明，猶如荒漠中遇到甘泉，不由雙雙跪下，蕭侯儀虎目含淚，諸葛慧卻再按捺不住，痛哭失聲道：「二哥礙…荊州失了……關將軍遇害！……諸葛慧有負二哥的重托……」此時，雕雪亦聞訊，從內堂中疾奔而出。她見倆人的情狀，立刻便明白一切，也不詢問，先奔過去，伸手扶起諸葛慧，柔聲撫慰。
孔明見蕭侯儀手中尚執握關羽青龍偃月刀，又瞥一眼赤兔馬，他心中立刻明白，他師兄妹二人，為保荊州和關羽，已竭盡全力。孔明疾伸雙手，扶起蕭侯儀，感歎道：「猴兒兄弟不必自責，荊州之失，雲長之死，三分人為，四分天意，三分運命，決非人力所能挽回也。」
當下雕雪將諸葛慧扶入後堂，梳洗更衣，歇息去了。
蕭侯儀功力奇高，他雖經連番惡戰，又奔馳千里，趕入蜀川，但仍感精力不衰。他略加梳洗，換過衣服，便出來與孔明細述一切。他將荊州前後發生的種種變化經歷，告知孔明。
其中就連當日魯肅誤聽他名號之事，亦並無遺漏。
未了，蕭侯儀惶恐的說：「關將軍為保我和師妹生命，以及跟隨他多年的一千精兵，競不惜自我犧牲……他義薄雲天，不幸遇害，或許是我蕭侯儀誤了關將軍了。」
孔明微感驚奇，道：「蕭兄弟為甚有此自責？」
蕭侯儀將他引領關羽上吳郡赤龍山，教關羽用刀劈孫權祖墓，以壞其龍氣的事，向孔明細述。
孔明不由跌足歎道：「哎，這便難怪雲長的本命血煞如此速發也……蕭兄弟有所不知，孫權的赤龍山祖脈，內潛貴、煞兩大奇格，前者已因其煞格，克滅了其父孫堅、其兄孫策，孫堅、孫策父子二人皆死於非命，與其祖脈的煞格有莫大淵源也。但其貴格亦十分熾旺，孫權的父兄，已為他化去部分的煞格，因此孫權的江東基業，方穩如磐石也。」
蕭侯儀忙道：「但為甚孫權的祖墓，不可以刀鋒斬其龍脈呢……我當日分明見到那墓中濺出如血赤氣埃」孔明微歎口氣，道：「風水龍脈之道，十分艱奧，我研學多年，尚未達大成境界也，孫權亦龍山祖墓，其祖宗龍氣也經數代潛移默化，已穩如磐石，豈能輕易毀壞？例如雲長當日以萬鈞之勢，刀劈龍脈，卻不但未能毀其貴格，反而助其宣洩久潛之煞格，而雲長自身反而受此煞氣所侵，他的運命便難逃與孫權父兄一般的橫死厄運也……」蕭候儀不由歎氣道：「若然如此，那便是我無知累及關將軍了。」
孔明卻搖頭道：「不然，此乃雲長的本命之煞，赤龍山之事，只是略為加速其本命之煞的爆發罷了……因此，蕭兄弟也不必自責。而且你三番數次救了雲長生命，實即以你的本命旺氣，化解了侵害關羽的赤龍山煞氣，否則雲長必早已橫死，豈能延留到最後一刻？」
蕭侯儀仍深感惶愧，他慨然的說：「我到底有負於義兄，他視我如友如弟，授我青龍偃月刀法，更以寶刀、赤兔馬相贈，最後又自我犧牲，保存我和師妹的生命……義兄待我恩重如山，蕭侯儀在諸葛大哥面前發誓，終我一生，必為義兄達成他復漢的未競之志。」
蕭侯儀又將在麥城的最後一刻，他與關羽結拜之事，告知孔明。