公元前１０世紀左右，有兩個說印歐語的部落，來到伊朗高原，一個叫米底，一個叫波斯。米底人居住在裡海以南，波斯人則住在米底人以南。
公元前７世紀米底人脫離了亞述人的統治，建立起王國，定都愛克巴坦那。不久，米底組織起強大軍隊，征服了波斯人，後來又和兩河流域的迦勒底人一起，滅亡了稱雄西亞、北非的大帝國亞述。這一下米底人名聲大噪。到了國王阿斯提亞格斯當政時，米底的國王平安傳了４代，統治著伊朗高原和亞述。
有一天夜裡，阿斯提亞格斯在夢中突然一聲驚叫，睜開兩眼後，再也不能入睡。天一亮，便叫來會占夢的僧侶，告訴他昨夜夢見自己的女兒曼丹妮撒尿撒成滾滾洪流，不僅淹沒了愛克巴坦那城，而且氾濫整個亞洲。那僧侶聽後大驚失色，說這可是不祥之兆，您的女兒將來有危及國家的危險。從此，國王阿斯提亞格斯對女兒曼丹妮便懷了戒心。等到女兒長大後，他下令她不准嫁給米底的王公貴族，而把她嫁給一個溫順老實的波斯貴族岡比西斯。
曼丹妮嫁出後不出一年，國王阿斯提亞格斯有一天又夢見曼丹妮肚子里長出一支葡萄籐，逐漸枝葉茂盛，遮住了整個亞洲。醒來後，國王又把那占夢的僧侶召來。那僧侶預言，他女兒的後裔將會取代他成為國王。
阿斯提亞格斯立刻派人去波斯探訪，果然公主已經懷孕。他急令公主回宮，派人嚴加監視，準備等孩子一出世，便立即將他弄死，以除後患。
不久，曼丹妮生下一個男嬰。這個男嬰，就是居魯士。阿斯提亞格斯一聽到消息，便叫來王室總管哈爾帕哥斯，讓他把曼丹妮的孩子帶出宮殺死埋掉。
哈爾帕哥斯沒有親手把這個孩子殺死，而是把孩子交給了國王莊園裡的一個叫米特拉達鐵斯的奴隸牧人。對他說：「國王命令你把這孩子帶到山上殺死，不殺死這孩子，你就會去死。」
米特拉達鐵斯的妻子叫斯巴哥，米底語是「狗」的意思。見牧人回家帶回一個籃子，忙問怎麼回事？他把事情告訴了妻子，說：「我要是不服從這個命令，就有掉腦袋的危險。我開始還以為這是哪個僕人的孩子，直到他們叫一個僕人引我出城，把孩子交給我時我才打聽著，這孩子的母親原來是公主曼丹妮，孩子的父親是岡比西斯，而下令殺他的是國王阿斯提亞格斯。你說怎麼辦才好？」
牧人打開蒙著孩子的布，裡邊是一個正在酣睡的男嬰，十分可愛，斯巴哥立刻把孩子抱起來。牧人這才想起來問妻子，自己的孩子在哪兒。斯馬哥哭了起來。原來他們的孩子剛生下就嚥了氣，她已將他送到山上去了。
斯巴哥哭著說道：「千萬別害死這孩子，就把這孩子交我來撫養吧，你用我們死去的孩子交差，這樣我們的孩子既會得到王子般的葬禮待遇，而這個孩子也不會丟掉性命。」米特拉達鐵斯見妻子這樣傷心，便按妻子的話做了。他去山裡給死嬰換上小居魯士衣服，再把他放到帶孩子來時用的籃子裡。
第三天，他直奔哈爾帕哥斯家匯報，讓他派人去看孩子屍體。哈爾帕哥斯便讓幾個最親信的衛兵前去驗證，然後安葬了那個頂替居魯士的小奴隸。小居魯士就這麼活了下來。從此，小居魯士便成了一個奴隸牧人的兒子，一晃，小居魯士已長到１０歲，成了個淘氣的孩子王。
有一天，他和村裡的孩子們做遊戲，被孩子們推為國王。他就像真的一樣發號施令起來。他命令一些孩子為他造小房子，另一些孩子當自己的衛兵，再吩咐一個孩子當國王的密探，另一個當傳令官，居然一副國王的派頭。
有個孩子是村裡米底破落貴族的孩子，不服氣奴隸的兒子做國王，同小居魯士作對。小居魯士命令「衛兵」把他打了一頓。因為牧人米特拉達鐵斯是國王的奴隸，因此小居魯士自然也是國王的奴隸，那個米底貴族也沒有辦法處理他，但一直懷恨在心。
有一天，國王阿斯提亞格斯來到這裡巡視，聽說了這件事，便把居魯士叫來說：「你好大膽，竟敢打貴族的兒子，該當何罪？」小居魯士一點也不害怕地說：「陛下，他是罪有應得。我們村的孩子選我做國王，可他不聽我的話，不把我放在眼裡，所以我讓他受到應得的處分。如果因為這個我受罰的話，我情願陛下隨意處治我。」
阿斯提亞格斯聽這孩子說話的口氣很大，而且長得和自己有些相像，不禁暗暗起疑。再問孩子的歲數，剛好和自己死去的外孫相同。於是便讓人把米特拉達鐵斯叫到一個密室裡，嚴厲地問道：」這孩子是怎麼回事？是你的親兒子嗎？米特拉達鐵斯見情不妙，忙將事情的來龍去脈交待得一清二楚。國王聽後對哈爾帕哥斯的不忠十分惱火。後來，便讓人殺了哈爾帕哥斯的兒子。
國王懲罰了哈爾帕哥斯，又叫來佔夢的僧侶，問他該如何處置小居魯士。僧侶眉開眼笑地說：「如果這孩子做了一次國王，就不會第二次成為國王了。陛下盡可放心。」國王放心了，便將小居魯士送回曼丹妮家中，公主和她丈夫自然高興，連連謝恩。
長大後，居魯士憑自己的貴族身份，逐漸將波斯１０個部落的青壯年貴族團結在他的周圍。有一天，居魯士對這些波斯貴族說：「國王讓我擔任波斯人的領導人，現在每人回家取上鐮刀跟我來做一件事。」大家照他的命令取來鐮刀，居魯士率領他們來到一大片長滿荊棘的土地上，讓他們在一天之內將荊棘砍盡，開出地來。他們如期幹完，但每個人都累得要命。
第二天。居魯士殺掉了家中全部牲畜、又拿出酒和許多東西招待昨天的那些人。宴會接近尾聲，居魯士站起來高聲問：「今天的感受和昨天的感受相比，你們喜歡哪一種？」大家齊聲回答，喜歡第二種。居魯士又說：」如果你們願聽我的話，就會天天享受這種快樂和幸福，而不會受昨天的苦頭。我相信波斯人在任何方面都不比米底人差，憑什麼你們該受他們的壓迫？你們應毫不猶豫地起來反抗阿斯提亞格斯。」波斯青年人早就心懷怨恨，不滿米底統治，因此絕大多數都願意跟居魯士造反，但也有人給國王通風報信。阿斯提亞格斯聞訊立即調集軍隊，命令王室總管哈爾帕哥斯為統帥。哪知哈爾帕哥斯對於國王殺掉他兒子的事，一直懷恨在心，率軍出發後，竟和其他同黨在陣前投降了居魯士。
阿斯提亞格斯怒不可遏，下令將那占夢的僧侶處死，然後親自帶兵出城迎戰。結果被居魯士率領的波斯軍隊打得大敗，自己也作了俘虜。波斯軍隊佔領了愛克巴坦那，米底王國滅亡了。
居魯士成了波斯國王。由於他的家族出自波斯１０個部落之一的阿黑門尼德族，所以他的王朝又稱阿黑門尼德王朝。對於自己的外祖父，居魯士並未加害，而是奉養在宮中。
這是發生在公元前５５０年的事情。
不久，居魯士率領波斯軍隊又滅亡了呂底亞王國。
征服呂底亞王國之後，居魯士又以武力相威脅，使小亞細亞沿海各希臘城邦向他臣服，但允許各邦自治。然後揮師東進，深入中亞，抵達藥殺水，並在今天獨聯體塔吉克共和國境內修築了邊境要塞「居魯士城」。
公元前５３９年，居魯士下令進攻新巴比倫王的首都巴比倫城。巴比倫國王那波尼德聽到居魯士前來進攻的消息時，哈哈大笑說：「讓他在巴比倫城下大哭吧，也許能把城牆哭倒」。因為巴比倫城異常堅固，城外有寬闊的護城河。城牆是用掘護城河時取出的土燒成的大磚砌成的，磚和磚之間還塗上瀝青，寬厚的城牆呈四方形，所有的城門連門柱都是青銅鑄造的。然而，居魯士率大軍來到巴比倫城下，並沒有立刻攻城，而是利用城內反對國王的巴比倫貴族掌握的軍隊，打開了城門，使巴比倫城很快落入他的手中。
只用了十幾年時間，居魯士便滅掉米底、呂底亞、新巴比倫三大王國，降服了猶太、腓尼基，把地中海東岸至中亞的廣闊地區、眾多民族都統一到波斯帝國之中。
進入巴比倫這座當時世界上最繁華的城市之後，居魯士決定把波斯帝國的首都遷到巴比倫城，並且宣佈自己是「宇宙四方之王」。
在佔領巴比倫之後，居魯士又想征服埃及。但是，他想在遠征埃及之前，先鞏固自己東部的後方。於是，他領兵向裡海進軍，準備消滅那裡的馬薩革泰人。在這裡，居魯士被馬薩革泰人殺死。他死後，他的兒子岡比西斯成了波斯皇帝。