原來那妖幡乃數千年地底陰煞之氣，又經妖屍多年邪法煉成，華瑤崧禁制一破，邪氣立時上騰。二矮雖能應用，那邪氣卻掩藏不住，知道回山必被師長看破。既已煉成，看出它的威力甚大，既不捨棄去，也輕易毀它不了。實在無法，只得將它暗藏谷中，不帶在身旁。以為谷中設有仙遁，外人不能出入，可以隱瞞。哪知第三日回去覆命，二矮正向易靜稟告埋伏停當，玉清大師命門人張瑤青，拿了一封書信來見易、李、癩姑三人，指點未來機宜，剛到依還嶺，便看出靜瓊谷中邪氣隱隱，以為藏有妖邪。瑤青人甚謹慎，並未去探，直飛池底，正遇袁星，問明來意，引到裡面。當著二矮說出，也還有個推托，偏生易靜因瑤青乃玉清大師初傳弟子，人又極好，為了自己之事而來，意欲厚待。二矮的話恰巧說完，便命仍往谷中，再加一道靈符，隱蔽形跡。二矮領命走後，瑤青方說來時所見妖氣之事。這時癩姑正在西洞入定，接到眇姑心聲傳語，正在問答，還未來晤。
易靜一聽嶺上面現出邪氣，當地又是靜瓊谷一帶，以為妖邪已來，不禁大驚，忙同瑤青隱身飛去查看。到時正值二矮仗著靈符隱蔽，發揮妖幡威力，得意洋洋，不禁大怒，隨即現身。二矮大驚，跪地求告。易靜本要處罰，將二人逐出山去。後經二矮再三哭訴求饒，易靜因是立法之始，還待不允寬恕，癩姑忽然尋來，一面代為力求，一面暗用傳聲示意，說適才接到眇姑心聲傳語，少時再說。易靜方始會意。但因奉命創立教宗，以後門人眾多，無論如何，賞罰必須嚴明。尤其二矮出身左道，初犯這等重條，不加責罰，異日膽子更大。又知英瓊回山，必定不容。這才改命二矮在靜瓊谷戴罪立功，等英瓊回來，三人商議之後，再行論罰。易靜本意將妖幡毀去，青囊仙子華瑤崧尋來，朝易靜使了一個眼色，故意說道：「此幡經仙法重煉，正好以毒攻毒，就不想要，也留待將來和妖人一拼。隨便毀去，豈不可惜？」易靜應諾，陪了來客同回仙府。一問來意，和玉清大師柬帖差不多，只是比較詳細。
原來沙紅燕自從上次幻波池大敗回去，自覺偷雞不著蝕把米，恨極仇敵。先是回山向老怪丌南公哭訴，丌南公只說：「憑我的法力威望，如何能與這群無名後輩動手？將來法寶煉成，必要掃蕩峨眉，將敵人師徒一網打盡，報仇不在此一時，你何必忙？」沙紅燕本是丌南公兩世寵姬，平素嬌慣，看出妖師意甚堅決，不為作主，深知老怪習性，不敢再強。但心存怨望，當時不說，暗中勾結老怪門人伍常山，並四處約人，意圖大舉。老怪法力甚高，本難隱瞞，只因寵愛沙紅燕，見吃了人虧，也頗忿恨。無如對方勢盛人多，上次銅椰島已嘗過味道，深知敵人道法高強，應援神速，牽一髮而動全身，此去敗多勝少，還落一個以強壓弱之名。轉不如表面不管，任憑沙紅燕自去約人，雙方功力相當，能勝更好，敗也不背平日信條。
好在沙紅燕對自己法寶均能使用，只要帶一兩件防身，敵人便無可奈何，哪知老怪一時疏忽，沙紅燕竟會和他負氣，只去約人，不去盜他法寶。更因老怪忙於煉法，心無二用，長日入定，沒想到自己那麼嚴厲的法令，門人會將他鎮山之寶盜出去惹事。事有湊巧，妖徒伍常山平日最是恭順，奉命惟謹，這次竟會看透師父心意；又因沙紅燕巧言蠱惑，許以重利，除答應事成之後把幻波池藏珍和毒龍九分他一半外，並說好友寶城仙主屠媚快要復體重生，願為媒合。伍常山以前好色如命，只為相貌奇醜，又受一妖婦遺棄，一怒回山，恰奉師命在山坐鎮，煉法煉丹，輕不得外出。對於沙紅燕本來愛極，因是妖師禁宵，不敢問鼎，私心卻甚愛慕，言聽計從。再聽說起屠媚天生尤物，穠艷絕倫，不禁大喜。趁著妖師入定之際，便帶了鎮山之寶落神坊，隨同偷下山來。如非沙紅燕連遭失利，深知幻波池五遁厲害，想多約幾個能手相助，已早來犯。除這男女三人之外，還有東海兩個著名妖邪：一是屠媚之兄屠霸，一是昔年在長眉真人手下漏網的老妖孽席圓，大約不久也要來到。
玉清大師和青囊仙子從另一妖黨和崑崙派女仙崔黑女口中得到消息，知道事機危急，恐幻波池諸人難於應付，特來告知。張瑤青途遇諸葛警我，得知大方真人神駝乙休和凌、白諸老對於此事已有一點準備，不過本人都不能來，只在暗中傳語峨眉諸同門，令其到時來助，事情仍是可慮，命眾留意。易靜轉問癩姑：「眇師姊有甚話說？」癩姑笑說：「我這位瞎姊姊，對我實在真好。此是她日前偶聽屠龍恩師說起，特用玄功入定，詳參前後因果，已知就裡。但她命我照計而行，不許先說。米、劉二徒頗關重要，你還好說，瓊妹最是疾惡，又愛面子，對外膽大，對內膽小。前為一班同門，以為她最年幼，卻最先收徒，又收的是兩個左道中人，時常擔心。恐其出身邪教，稟性難移，受他們連累，故對兩矮嚴厲，不稍寬假。日內回山得知此事，必不能容，到時你我還須合力勸解。你是大姊，不可再推波助瀾了。便照真的說，兩矮雖然不合背師行事，心實無他，人也頗知向上。他們此去，所受甚慘，如非此是他年成敗關頭，轉禍為福，我已早代他們隱瞞了。少時我還要出山一行，太乙五煙羅現在師姊手中，可交與我，將全山護住。別的均照華老前輩所說行事便了。」
癩姑說罷，又互相商議了一會兒。癩姑說：「你聽地底震動，遠遠傳來雷聲，瓊妹必已回山，在寶城山遇敵，我去接應她回來吧。」易靜回顧，雕、猿均不在側，笑說：「這麼大一座仙府，門人卻只有五個，其中還有一雕一猿。米、劉二徒再一被逐，就剩紅兒一人了。」癩姑笑道：「我還一個門人都沒有呢，等我去了回來，不久便可添人進口，從此源源而來。並且英男師妹日內也要來此同修，她再收有門人，以後不怕人少，只怕要為他們操心呢。」易靜料知眇姑已示前因，方要詢問，癩姑說：「時辰已至，不久就有熱鬧，師姊陪著華老前輩謹守洞府，我去去就來。」說罷飛出，到了上面，癩姑先將太乙五煙羅暗中埋伏。側顧雕、猿和米、劉二矮正聚池前，手指對山，互相密議，身形已隱，未被發現。遙聞神雷連震，由對山傳來，知眾門人已經看出寶城山上敵我相持，二矮要仗黑青妖幡前往接應，便用傳聲笑罵道：「憑你幾個沒出息的東西，也敢以卵敵石？萬不可去。那是你們師父，還聽不出？守在這裡接應，不是一樣？」米、劉、雕、猿聽出癩姑口音，忙喊：「二師伯！」
癩姑說完，已經飛走。剛到寶城山，便見下面煙光高湧中，上官紅帶了三個男女幼童，用乙木仙遁護身，突圍而出，卻不往本山飛回。又見陣中英瓊的定珠在發出佛家慧光，知道無礙，便朝上官紅趕去。雙方見面，正要說話，身子忽被一股極大的潛力吸緊，往斜刺裡山頭上飛去，知有前輩高人接引，也未強掙。上官紅方說：「師叔可見三師叔麼？」眼前倏地一花，長幼五人一齊落在一座大只兩丈方圓，上下鐘乳如林的石洞之中。靠壁晶幕下面，坐定一個面容清秀，白髮如銀的年老道婆，從未見過。癩姑知非庸流，便率上官紅等下拜，恭問：「弟子癩姑同了師侄上官紅等，被仙法接引來此，不知老前輩法諱，有何賜教？」道婆微笑命起，說道：「我在東極大荒山南星原，一住千年，偶然遊戲人間，也只元神來往，預先算定，事完即回，不似枯竹老怪有許多做作，連令師妙一真人尚少見面。我的行動均有法力隱蔽，外人更推算不出，難怪你們不知我的姓名來歷了。」癩姑一聽，知是齊霞兒上次所尋東極大荒山前輩女散仙盧嫗，不禁大喜，重又跪拜道：「你老人家便是盧大仙婆，弟子得拜仙顏，福緣不淺。群邪不久圍攻幻波池，大仙婆既許弟子等拜見，必有賜教。」盧嫗二次命起，笑道：「你無須如此恭禮，我雖癡長些年，如論令師前生，原本同時，以前況又少通交遊。雖與令師祖長眉老前輩，為擒血神子鄧隱有過一面之緣，並無深交。不要如此稱呼，喚一聲師伯叔足矣。我此行便為幻波池之事而來。當初令師借我吸星神簪，事完被我當時收回，實因當時尚有他用，不便在外久留。不料我那對頭得知此事，故意將他性命相連之寶巽風珠留在令師那裡，以示大方，顯我小氣。我氣他不過，為此以元神飛來中土，欲助你們脫此一難。原恐此寶關係重要，難於付託，不料你們五人俱都美質，你更與我投緣，功力也頗深厚，堪當大任。不過敵人神通廣大，先機不能預洩。好在此寶與我心靈相通，又經我預用法力禁制隱蔽，到時自能發聲，照以行事，決可無害。
這三個小頑童乃我對頭所救，既然看重，就該傳點防身法術，偏是鬼鬼祟祟，藏頭縮尾。今既遇我，就是緣法。現你三人已將赤杖真人昔年遺留的幾件防身之寶得去，這幾件法寶已經真人法力封禁，你們拿去重加祭煉，須費好些時日。幸我識得他的妙用，只要將禁法一解，立現威力。現有柬帖一封，靈符兩道，等將諸寶解禁之後，由上官紅率領竺氏姊弟，去往依還嶺昔年未拜師前所居之處，設一法壇，將第一道靈符如法施為，仇敵多大神通，也難查見你們底細。等到兩月之後，陣法由心運用，可命三小姊弟代為主持。休看他們年幼道淺，仇敵決不能傷他們。況且此時不曾正式拜師，未入幻波池，遇敵時照我柬帖的話答覆，便可無事，氣也把他氣走。此洞現在我法力禁制之下，敵人雖難查聽，一出洞門，你們不可再提此事。到了依還嶺，先發靈符，後看柬帖，看完不久也自化去。此時嶺上雖有太乙五煙羅籠罩，我用土遁送你們去，事更隱秘，決不致被人察覺。非等上官紅把人約來，不可再與師長同門相見，以防洩露。」
盧嫗說罷，先將吸星神簪交與癩姑，傳了用法。再命三小姊弟近前，將所得法寶取出，分別傳授，指點用法。並將柬帖、靈符交與上官紅，令其依言行事。癩姑暗中偷覷盧嫗是元神出遊，但精神凝煉，無異生人，如非事前知道，決看不出，好生敬佩。正在暗讚，盧嫗似已覺察，笑道：「你將來前途遠大，閒中無事，何妨到我南星原一遊呢？」癩姑方率眾拜謝應諾，盧嫗又道：「我送上官紅往依還嶺，就回山了。李英瓊現已將妖婦殺死，你們快去吧。」說完，伸手一揮，一片奇亮如電的銀光一閃，立有一股極大潛力襲上身來，將人托起，往洞外飛去，晃眼便達戰場。癩姑為了誘敵，存心戲弄，先用地遁隱身，猛然出現，連打了伍常山幾下金剛神掌，將其激怒。隨帶英瓊飛往幻波池，與易靜、華、張三人相互說完經過。料知群邪不久必來圍攻，為防萬一，太乙五煙羅仍罩全山，準備多挨時日，等到過幾天再行收去，縱其入洞，用五遁禁制禦敵，相機行事。
英瓊聞知米、劉二矮私藏妖邪法寶，經過多年，不曾自首，好生氣忿，本要重罰，眾皆力勸。癩姑又說：「二矮心堅志苦，稟賦又差，非仗此劫，不能轉禍為福。現在自知罪重，不敢來見，正好聽其自然，既顯你的寬厚，又使異教門人知所儆戒。」英瓊方始允諾，心終不快。隨談起巧收竺氏姊弟之事。易靜笑道：「二師妹想收一個美秀門人，不料仍是難師難弟。」英瓊接口道：「此話不然。我聽他們說身是異胎，身包厚皮，滿是紫斑，奇醜非常。後來兩個服了異草，將皮脫去，長得和金童玉女一般。只癩姑師姊令高足未服，至今皮還未脫。但我看他三人，以她最為靈慧，一旦將皮脫去，必在她姊弟以上。」癩姑接口笑道：「她長得醜八怪，才能與我相稱，這個無妨。我先前本是開讀恩師仙示，知我三人每人要收一個徒弟，偶然說笑，莫非真個以貌取人麼？倒是方纔我見此女雙目隱蘊殺機，煞氣竟不在瓊妹以下，根骨心思也以她最為靈巧，將來淘氣無疑，不知要費我多少事呢。」華瑤崧道：「只要真好，淘氣何妨？你們本是應運而生，群邪皆當遭劫，我看殺氣越重的人，將來成就越大。不過遇敵時，總是寬厚些好，不要疾惡太甚。否則事雖定數，你們也不致妄殺，但樹敵太多，到底討厭。」