下午一點，波越警部敲響了位於神田區東亞大樓三樓的科學雜誌社編輯部的大門。
接待人員把他引到了會客室。接著一個戴眼鏡的中年職員進來詢問他有什麼事。
問完出去後，那位職員又親自端了茶出來，畢恭畢敬地放在警部面前。離開前，他用手捂著嘴巴，「嗯哼」咳嗽了一聲，這聲咳嗽怎麼看都像是故意的。
一會兒，社長品川走了進來。警部仔細地觀察他的表情，想看出點兒東西來。但品川一直微笑著，不像是心中藏事的人。
警部簡明扼要地講了一下昨晚發生的事情。品川一聽，頓時就笑出聲來，聲音也發顫了。
「終於又現身啦。他和危險分子勾結在一起，還不知又要幹出什麼壞事來呢。」
他驚恐萬狀，但並沒提自己昨晚幹了什麼。
老練的波越在心中忖度道：
「如果他是個分身人，這時一定會主動表明自己案發時不在現場，好替自己洗脫乾淨。他這個樣子倒很自然，看來是明智過慮了。」
沒辦法，他只好自己直接提問了。
「昨晚您是在家裡休息的嗎？」
「是的，當然是在自家睡的……啊，對，確實，確實，我疏忽這點了。」
品川略顯不快，很不客氣地站了起來，走到門邊，打開門衝著編輯室大聲喊道：
「山田君，山田君，請到這兒來一下。」
那個叫山田的人就是剛剛給警部端茶來的那位中年職員。
「山田君，請你在這位先生面前講實話，告訴他昨晚你幾點入睡的。」
「我通宵都在打橋牌，直到天亮，大概是四點左右吧。」
「你是和誰打橋牌的？」
「您說什麼呀？」山田很奇怪，「您不是也在麼？您一個，還有咱雜誌社的村井和金子他們兩個。他們兩個也沒回去，就睡在您家的。怎麼，您忘了？」
「是從幾點開始打橋牌的？」
「九點左右呀。」
「那麼，直到天亮前，我有沒有離開過？」
「沒有，除了上廁所之外。」
於是品川身子轉向警部，得意地說：
「您都聽到了。如果您想確證一下，還可以聽聽村並和金子他們兩個人的證言。這位山田君和我一樣都是單身漢，現在正住在我那兒。如果我要是離開家什麼的，他肯定會知道。」
「不，不，並不是懷疑你。」波越警部略微有些尷尬，「只是為了穩妥起見，請別多心。」嘴上這麼說，心中卻有些不以為然：「讓一個住在自己家的職員證明自己的清白，多少有一些讓人難以信服。」他依舊有些半信半疑。
之後，他們又閒聊了兩句，警部便告辭出來了。他一邊走一邊想：「有必要派人去監視品川。」
剛走出東亞大樓五十米遠，就聽到後面有人喊他。
他回頭一看，正是那位叫山田的職員在跟他打招呼，而且還沒頭沒腦地說了一句，「走，我跟你一起去警視廳。」
「你去警視廳幹嗎？」
「我想看看那張名單。」
波越很吃驚，盯著對方的側臉問道：「你是誰？」
「你不認得啦？」
他們拐進了一條行人稀少的小胡同，山田摘下了眼鏡，去掉了假眉毛，恢復了本來面目。「啊！明智君！」
波越警部驚訝得叫出聲來。
雖然膚色被塗黑了，但那張臉分明是明智小五郎。他絲毫不理會警部吃驚的表情，自顧自地說著：
「剛才我說的都是真話。昨晚他真的哪兒也沒去。你們的談話我都聽到了。A報社記者提供的照片如果不是假的話，那麼幽靈人的存在是毋庸置疑的了。」
「是不是假照片我一眼就能辨認出來。」警部不知所措地回答說，「而且昨夜兩點鐘，宮崎家的傭人也聽到了打鎂光燈的巨響，一定不會有假的……但是，我很驚訝的是，你什麼時候成了那裡的職員了？」
「我剛進去半個月。不過，我的介紹人很有來頭，所以很快就受到了社長的重用。我謊稱自己住宿有困難，結果他就叫我上他家去住！」
「這麼說，你已經消除對他的懷疑了？」
「是的。因為我親眼所見。但是，太不可思議啦。為什麼會有如此相同的兩個人呢？古今中外尚無先例呀。要是你，你會不會認為我的猜疑是毫無根據的呢？」
「我不會認為。實際上，剛才我已經從總監那兒聽到你的那番理論了。說實在的。我還真佩服你的明察秋毫呢。」
「太恐怖了！」明智發自內心地感歎道，這句話出自他的口中實在是罕見之至。「波越君，這件事一定非同小可。人類的歷史代代相傳，已經歷了數百年、上千年。而這件事超越了一切常識，對我們來說是全新的概念，根本理解不了，這件事的背後一定藏有令人不寒而慄的秘密。我現在已是渾身汗毛倒豎，滿腦子雜亂無章的幻想。這是超越科學的噩夢。它向我們預報了人類毀滅的徵兆。」
但是明智這番有所指的話，波越警部並未理會。他以為明智指的是另一件事。
「你是指幽靈人和政治犯合作吧。我從總監那兒聽說了。你對此有何看法？」
「我認真地想過了。我認為這只不過是那傢伙大陰謀的一小部分罷了。宮崎常右衛門的紡織公司確實有勞資糾紛吧。」
「啊，你的腦筋又轉到那兒啦。是的，男女工人抱成了一團，提出了非常不合理的要求。但是，就算為了此事襲擊宮崎家，為什麼看不見一個人受傷，一件物品損壞呢？這太不可思議了。」
「這才是最關鍵的問題。那幫傢伙明明運走了什麼東西，而宮崎家卻並無損失。這真是一對猜不透的矛盾呀……太恐怖了！」
「你相信那份有編號的名單嗎？第二個目標就是你自己呀。」
聽了這話，明智的臉變得蒼白。
「什麼？名單上還有我的名字？我是第二個目標？」
「是呀。你之後就是赤松總監啦。」
波越說完，忍不住開心地笑了起來，但明智異常恐怖的表情使他不由自主地收斂了笑聲。